MicroStrategy Stock Price Flashes a 10% Warning as Bitcoin Link Tightens
Цена акций MicroStrategy подает 10%-й предупреждающий сигнал на фоне усиления связи с Bitcoin
Цена акций MicroStrategy закрылась около $133 13 февраля, прибавив 8,85% за один день. Недельный рост достиг почти 5%, демонстрируя силу, несмотря на более широкую неопределенность. Но это ралли происходит в странный момент. Bitcoin за тот же период снизился примерно на 2,2%, создав разрыв между двумя активами, который редко сохраняется надолго.
Новые данные показывают, что MicroStrategy и Bitcoin снова движутся почти идентично. 7-дневная скользящая корреляция взлетела до 0,98, что близко к идеальному совпадению. Эта тесная связь означает, что дальнейший прогноз цены MicroStrategy в 2026 году может сильно зависеть от следующего движения Bitcoin. В то же время индикаторы импульса и сигналы объема показывают ранние предупреждающие признаки того, что недавний отскок цены MSTR может столкнуться с давлением.
Спонсорский материал
Спонсорский материал
Корреляция MicroStrategy с Bitcoin и сигнал RSI указывают на риск коррекции
Скользящая корреляция измеряет, насколько тесно два актива движутся вместе за определенный период. Текущая 7-дневная корреляция на уровне 0,98 означает, что MicroStrategy и Bitcoin движутся почти в одном направлении. Это самый высокий уровень с начала февраля. Когда корреляция достигает такого уровня, ценовые движения одного актива часто переносятся на другой.
Это создает риск, потому что в последнее время Bitcoin ослаб, тогда как акции MicroStrategy выросли. Такие разрывы часто закрываются после открытия рынков, вызывая отложенные коррекции.
Хотите больше таких аналитических материалов по токенам? Подпишитесь на ежедневную криптовалютную рассылку редактора Harsh Notariya здесь.
В то же время индекс относительной силы (RSI) показывает скрытую медвежью дивергенцию. RSI измеряет импульс покупок и продаж, сравнивая недавние рост и падение. В период с 9 декабря по 13 февраля цена MicroStrategy, похоже, формирует более низкий максимум.
Однако за тот же период индекс относительной силы (RSI), индикатор импульса, уже показал более высокий максимум. Эта модель называется скрытой медвежьей дивергенцией. Она показывает, что, хотя импульс выглядит сильнее, базовая ценовая структура остается слабой. Продавцы все еще могут контролировать ситуацию.
Спонсорский материал
Похожая дивергенция сформировалась ранее, в период с декабря по февраль. После этого сигнала акции MicroStrategy упали почти на 14%. Сейчас та же конфигурация появляется снова.
Ключевой уровень, за которым стоит следить, — это $133 (точнее, $133,88). Если следующая свеча цены акций MicroStrategy (Strategy) останется ниже этого уровня, риск коррекции сохранится. Движение выше него ослабит этот медвежий сигнал (скрытую дивергенцию) на данный момент и может способствовать дальнейшему отскоку. Но это также будет означать, что влияние Bitcoin временно ослабнет.
Институциональные покупки поддерживают цену, тогда как розничные продажи ослабляют уверенность
Несмотря на медвежий сигнал импульса, институциональные инвесторы демонстрируют иное поведение. Индикатор Chaikin Money Flow (CMF) отслеживает крупные денежные потоки в актив и из него. С 21 ноября цена MSTR в целом снижалась. Но CMF стабильно рос и сейчас находится выше нуля.
Это означает, что крупные инвесторы продолжали покупать, даже когда цена испытывала трудности. Институциональное накопление может снижать риск падения и стабилизировать цены во время коррекций.
Спонсорский материал
Однако розничные инвесторы демонстрируют противоположную тенденцию.
Индикатор On-Balance Volume (OBV) отслеживает совокупный объем покупок и продаж. В отличие от CMF, OBV снижался с ноября, следуя за ценой. Это показывает, что более мелкие инвесторы продавали в последние месяцы.
Это создает конфликт. Институциональные покупатели поддерживают цену, но розничные инвесторы, возможно, сокращают свои позиции. Ключевой уровень OBV сейчас находится около 972 миллионов. Если OBV не сможет подняться выше этого уровня, это подтвердит сохраняющуюся слабость розничных инвесторов. Это усилит риск коррекции и поддержит формирующийся сигнал медвежьей дивергенции.
Этот конфликт между институциональными и розничными инвесторами делает краткосрочный прогноз цены MicroStrategy неопределенным.
Спонсорский материал
Спонсорский материал
Прогноз цены MicroStrategy зависит от прорыва выше $139 или падения ниже $119
Уровни цены MSTR сейчас дают наиболее ясное представление о следующем движении. В случае снижения первый ключевой уровень поддержки находится на отметке $119. Этот уровень соответствует коррекции Фибоначчи 0,236 и предполагает потенциальное снижение на 10% от текущих уровней. Эта цель также совпадает с масштабом предыдущих коррекций, вызванных дивергенцией.
Если акции MicroStrategy опустятся ниже $119, следующая поддержка находится в районе $106. Это будет означать более глубокую коррекцию и подтвердит контроль продавцов.
С позитивной стороны, наиболее важный уровень восстановления, как упоминалось ранее, составляет $133, за которым следует $139. Это сопротивление ограничивало недавние ралли. Подтвержденный прорыв выше $139 будет сигналом возобновления силы.
Если этот прорыв произойдет, акции MicroStrategy могут подняться к $165. Более сильное ралли может продолжиться до $190, если Bitcoin также восстановится. Однако если слабость Bitcoin сохранится, MicroStrategy может последовать вниз из-за сильной корреляции.
На данный момент акции MicroStrategy остаются в критической точке. Чрезвычайно высокая корреляция с Bitcoin означает, что их следующее движение может зависеть от направления Bitcoin. Если слабость Bitcoin сохранится, цена акций MicroStrategy может столкнуться с отложенной коррекцией. Но если институциональные покупки продолжатся и сопротивление будет пробито, бычий тренд по MSTR все еще может возобновиться.