Why the ECB Thinks Banks Can’t Survive Without the Digital Euro
Почему ЕЦБ считает, что банкам не выжить без цифрового евро
Европейский центральный банк (ЕЦБ) утверждает, что цифровое евро не является угрозой для банков, а стратегическим спасением от крупных технологических компаний, предоставляющих платежные услуги, и стейблкоинов.
Член исполнительного совета Пьеро Чиполлоне и вице-председатель наблюдательного совета Франк Элдерсон опубликовали совместную статью, в которой изложили аргументы в пользу цифрового евро. Они представили цифровое евро как конкурентоспособный инструмент, который европейским банкам срочно необходим.
Sponsored
Sponsored
Европейские банки теряют позиции
Два представителя ЕЦБ представили мрачную картину зависимости европейского банковского сектора от зарубежной платежной инфраструктуры.
Согласно статье, в настоящее время неевропейские платежные системы обрабатывают две трети всех транзакций по банковским картам в еврозоне.
Эта зависимость еще глубже в некоторых странах. В тринадцати из двадцати одной страны еврозоны полностью зависят от международных платежных систем или мобильных решений для оплаты в магазинах. Более половины стран не имеют собственных решений для онлайн-платежей с широким распространением.
Тем временем, в отдельной рабочей группе ЕЦБ опубликовала отчет ранее в марте, в котором предупреждалось, что рост популярности стейблкоинов может привести к оттоку розничных депозитов из европейских банков.
ЕЦБ обнаружил, что повышенный интерес к стейблкоинам уже связан с заметным снижением розничных депозитов, а также с сокращением кредитования бизнесом.
Чиполлоне и Элдерсон утверждали, что в настоящее время банки сталкиваются с тройной потерей:
Sponsored
Sponsored
- С международными платежными системами они теряют комиссии.
- С мобильными платежными решениями крупных технологических компаний они теряют комиссии и данные.
- Со стейблкоинами они рискуют потерять комиссии, данные и стабильные розничные депозиты.
Как цифровое евро поможет банкам конкурировать
ЕЦБ разработал цифровое евро, чтобы поместить банки в центр своей модели распространения. Банки будут управлять счетами в цифровом евро и сохранять отношения с клиентами, а также данные об их кредитоспособности.
В плане доходов Евросистема планирует полностью отменить комиссию за обслуживание и обработку транзакций. Банки будут получать компенсацию за предоставляемые услуги в соответствии с моделью, которую Европейская комиссия включила в предлагаемое регулирование цифрового евро.
В статье также подчеркивается, что возможность совместного использования карт является ключевым преимуществом. Европейские дебетовые карты могут быть объединены с цифровым евро для обеспечения общеевропейского приема, что устраняет необходимость полагаться на зарубежные платежные сети для трансграничных операций.
ЕЦБ оценил общие инвестиционные затраты для банков в диапазоне от 4 до 5,8 миллиардов евро, или примерно от 1 до 1,44 миллиарда евро в год в течение четырех лет.
Эта цифра составляет примерно одну пятую от затрат, спрогнозированных в некоторых внешних исследованиях, и приблизительно 3,4% от годовых бюджетов крупных банков на модернизацию ИТ-инфраструктуры.
Планируется пилотный проект в 2027 году
Евросистема планирует запустить пилотный проект в 2027 году для тестирования цифровой инфраструктуры евро в реальных условиях.
Если законодатели ЕС примут соответствующее регулирование в 2026 году, первые транзакции могут начаться уже в середине 2027 года, а вся система потенциально может быть готова к первому выпуску в 2029 году.
Европейский центральный банк (ЕЦБ) заявил, что участвующие банки будут помогать в определении вариантов реализации, включая подходы к интеграции и стратегии управления затратами.
В статье блога также были затронуты вопросы финансовой стабильности. Собственный анализ ЕЦБ, основанный на данных банков, показал, что цифровой евро не окажет негативного влияния на финансовую стабильность.
Ограничения на суммы, которые физические лица могут хранить, запрет на корпоративные депозиты и отсутствие процентов на цифровые евро-активы предотвратили бы дестабилизирующий отток депозитов.
Будут ли европейские банки рассматривать цифровой евро как возможность или будут сопротивляться ему как обременительному фактору, может зависеть от того, насколько быстро Европейский парламент завершит разработку регулирования, необходимого ЕЦБ для дальнейшего продвижения.