HSBC recomienda comprar este gigante petrolero por su baja exposición a Irán
HSBC рекомендует покупать эту нефтегазовую компанию из-за ее низкой зависимости от Ирана
ОСНОВНЫЕ МОМЕНТЫ:
- HSBC рекомендует покупать акции Chevron из-за ее меньшей географической зависимости от конфликта на Ближнем Востоке по сравнению с ее конкурентами.
- Производство Chevron в этом регионе значительно ниже, чем у Exxon Mobil, что снижает операционные риски в условиях войны.
- Аналитики прогнозируют значительный рост денежного потока и прибыли к 2026 году, обусловленный глобальным ростом цен на нефть.
Акции этой нефтегазовой компании представляют собой стратегическую возможность, поскольку, по мнению HSBC, зависимость компании от Ближнего Востока ниже, чем у ее конкурентов. Банк повысил рейтинг акций Chevron ( CVX) с "держать" до "покупать". Целевая цена в 215 долларов, по сравнению с предыдущими 180 долларами, предполагает потенциальный рост примерно на 7% по сравнению с уровнем закрытия в четверг.
Акции Chevron выросли более чем на 32% в этом году, немного опередив акции Exxon Mobil ( XOM). Однако аналитик Ким Фустиер отметила, что Chevron значительно меньше зависит от нефти из Ближнего Востока, чем Exxon, в условиях продолжающейся войны с Ираном. Фустиер отметила, что производство сырой нефти и природного газа Chevron в этом регионе составляет менее 200 000 баррелей в день.
В то время как Exxon Mobil использует Ближний Восток для производства более 900 000 баррелей в день.
"Мы предпочитаем Chevron акциям Exxon из-за ее необычно глубокой дисконтной ставки EV/DACF на 2026 год (12%), ее меньшей зависимости от Ближнего Востока и более сильной финансовой позиции, которая обеспечивает большую устойчивость в условиях роста цен на сырьевые товары",
Написала Фустиер.
Конкурентные преимущества Chevron по сравнению с ее конкурентами
Она добавила, что у Chevron есть:
Интересные статьи
Технологии могут потерять импульс, по мнению Fundstrat
Brent колеблется из-за конфликта между Израилем и Ираном и санкций
"Компания демонстрирует более высокую чувствительность к ценам на нефть благодаря более низкой ставке налога и высокой доле добычи (upstream). В результате, ожидается значительное улучшение прибыли и денежного потока к 2026 году: на 78% и 31% соответственно, что является одним из лучших показателей среди компаний, включенных в наш аналитический отчет."
Учитывая волатильность цен на нефть и необходимость точного управления энергетическими активами, операционная эффективность является ключевым фактором. Quantfury позволяет торговать акциями, такими как Chevron, по фактическим спотовым ценам и без комиссий, оптимизируя чистую доходность. ( Для получения дополнительной информации нажмите здесь)
Это улучшение произошло после того, как банк понизил рейтинг Chevron до "держать" в феврале из-за переоценки. Однако.
"В текущей ситуации высоких цен на нефть, денежный поток значительно улучшается в регионах Пермь, Гайана и TCO."
Фьючерсы West Texas Intermediate выросли более чем на 44% в этом месяце, что обусловлено конфликтом на Ближнем Востоке. Международный сорт Brent показал еще более высокую динамику, увеличившись на 51% за это время. Акции Chevron выросли почти на 1% в предрыночной торговле в пятницу после повышения рейтинга.
Часто задаваемые вопросы
Почему HSBC повысил рейтинг Chevron до "покупать"?
Повышение рейтинга связано с меньшей подверженностью рисков на Ближнем Востоке и необычной недооценкой по сравнению с конкурентами. Банк прогнозирует потенциальный рост на 7% с целевой ценой в 215 долларов, что обусловлено глобальным ростом цен на нефть.
Какое стратегическое преимущество имеет Chevron перед Exxon Mobil в текущей ситуации?
Chevron значительно меньше зависит от нефти на Ближнем Востоке, производя менее 200 000 баррелей в день в этом регионе, в то время как Exxon производит 900 000 баррелей в день. Эта структура деятельности делает ее более устойчивой к перебоям в поставках, вызванным войной с Ираном.
Какое влияние ожидается на финансовые показатели компании к 2026 году?
Ожидается увеличение прибыли на 78% и денежного потока на 31% благодаря сильной ориентации на добычу (upstream). Генерация денежных средств будет усилена за счет операционной эффективности на ключевых активах, таких как Пермь и Гайана.
Отказ от ответственности: Вся информация, представленная на Bitfinanzas, предоставлена с наилучшими намерениями и не является инвестиционной рекомендацией, а предназначена только для информационных целей. Пожалуйста, всегда проводите собственное исследование.
Метки: Акции Chevron CVX Энергетика ExxonMobil HSBC Рынки Нефть SPX тренды XOM